1. hét. Árfolyamok, kamat, hozam, a pénz időértéke, likvid és hatékony piacok, feltevések: (hatékony piacok feltevése – EMH).
2. hét Befektetési termékek, befektetési eszközök (bankbetétek, értékpapírok (traded securities), diszkont kötvények, kuponfizető kötvények, részvények, befektetési jegyek, származtatott termékek.
3. hét. Opció alaptípusai. Vételi és eladási opciók, Határiős ügyletek.
4. hét. Értékpapírok, származtatott termékek, normalitás, hozamegyütthatók, log-hozam, kumulált log-hozam, volatilitás, drift. Egyszerű példák befektetésre, fogadásra. Nagy számok törvénye – arbitrázs.
6. hét Binomiális ág, binomiális fa modellje
7. hét Binomiális reprezentáció tétel, diszkrét opcióárazási formula.
8. hét. Folytonos véletlen változók. Véletlen bolyongás, Brown mozgás és részvényárfolyamok.
9. hét Sztochasztikus folyamatok, Itó kalkulus.
10. hét Radon-Nikodym derivált, Cameron-Martin-Girszanov tétel, Martingál reprezentációs tétel
11. hét Pénzügyi modell, Black-Scholes modell
12. hét Értékpapírok árazása: devizák, devizaopciók, vételi opciók, osztalékfizető részvények, kötvények
13. hét A kockázat ára, kereskedésre alkalmatlan értékpapírok, quanto-k
14. hét Kamatderivatívák: diszkont kötvény, forward ráta szerződés (FRA), kitekintés
Nyomtatóbarát változat
